Крипто Арбитраж: Полное Руководство по Получению Низкорисковой Прибыли

Криптовалютный арбитраж — это набор стратегий с низким уровнем риска, которые привлекли внимание как опытных трейдеров, так и новичков. Это руководство раскрывает секреты этой прибыльной техники и показывает, как максимально эффективно использовать рынок цифровых валют.

Когда мы говорим о заработке на криптовалютном рынке, мы часто думаем о таких концепциях, как покупка криптовалюты по более низкой цене и продажа по более высокой цене для получения прибыли. Но является ли это единственным способом заработать на криптовалютном рынке?

Ответ, очевидно, нет. Криптовалютная торговля предлагает множество способов финансовой выгоды. Если вы заинтересованы в криптовалютной торговле, но вас ошеломляют различные торговые концепции и стратегии управления рисками, криптовалютный арбитраж может быть тем, на что вам стоит обратить внимание.

Криптовалютный арбитраж — это стратегия торговли, при которой трейдеры используют различные курсы обмена одного и того же цифрового актива. Как правило, курсы обмена криптовалют различаются из-за разницы в спросе и предложении. Вы можете использовать эти ценовые различия для получения низкорисковой прибыли на криптовалютном рынке.

В отличие от обычной торговли, которая может требовать знания фундаментального анализа, технического анализа или анализа настроений, криптовалютный арбитраж относительно прост.

Единственное, что имеет значение, это находить возможности для арбитража криптовалют и быстро действовать. Поскольку курсы и цены криптовалют меняются каждую секунду, всегда возможны падения или повышения цен. Поэтому самым важным аспектом проведения арбитража криптовалют является бдительность и скорость. Начав своё путешествие по изучению арбитражной торговли, ключевым моментом является захват разницы в цене до того, как она исчезнет.

Существует несколько различных типов арбитража криптовалют в зависимости от того, как проводится арбитраж. Наиболее распространенные среди инвесторов в криптовалюты следующие:

1. Арбитраж между биржами

Арбитраж криптовалют между биржами заключается в получении прибыли за счет использования различий в ценах на определенный актив на разных криптовалютных биржах. Арбитраж криптовалют между биржами проводится на разных платформах, предлагающих несовпадающие цены.

Мы можем разделить арбитраж между биржами на три категории:

I. Стандартный арбитраж

Стандартный арбитраж между биржами включает покупку и продажу валют на двух биржах для получения прибыли от внутренних ценовых различий в течение минуты. Он использует колебания цен для быстрого получения прибыли.

Давайте лучше поймем эту стратегию крипто-арбитража на примере арбитража между KuCoin и Binance:

Мы сравнили цены на многочисленные криптовалюты на различных криптовалютных биржах и обнаружили разницу в цене Биткойна на двух биржах.

KuCoin: цена BTC $21,500
Binance: цена BTC $21,000

Простой пример криптоарбитража между биржами заключается в том, чтобы поймать разницу в цене, купив 1 BTC на Binance и одновременно продав его на KuCoin. Это принесет нам быструю, безрисковую прибыль в $500 за вычетом торговых комиссий. Однако это нужно сделать очень быстро, так как разница в ценах выравнивается за минуты или даже секунды.

Этот пример, включающий ведущие криптобиржи KuCoin и Binance, является экстремальным. Их высокая ликвидность и зрелые механизмы рыночного ценообразования делают разницу в цене в $500 маловероятной в реальности.

Арбитражные трейдеры часто держат средства на нескольких биржах и торгуют, подключая свои API-ключи биржевых аккаунтов к автоматизированному торговому программному обеспечению, чтобы как можно быстрее обнаруживать и ловить такие ценовые различия. Некоторые опытные трейдеры также используют кросс-биржевого арбитражного бота для автоматизации этой стратегии и максимизации своей прибыли.

II. Пространственный арбитраж

Пространственный кросс-биржевой арбитраж является версией стандартного арбитража, но с одной небольшой особенностью: биржи расположены в разных регионах. Например, южнокорейские биржи часто имеют значительные ценовые премии из-за ажиотажа среди региональных инвесторов в отношении определенных токенов. Один из таких примеров пространственного арбитража был очевиден в июле 2023 года, когда Curve Finance (CRV) торговался с премией до 600% на Bithumb и 55% на Upbit после эксплойта ликвидных пулов протокола DeFi.

Хотя глобальные биржи часто имеют очень похожие цены, биржи, ориентированные на конкретные регионы, часто торгуются с премией или скидкой. Вы можете использовать эти ценовые различия для получения прибыли.

Единственный недостаток этого метода заключается в том, что местные биржи часто имеют ограничения в отношении того, кто может зарегистрироваться, так как они позволяют торговать в меньшем регионе.

III. Децентрализованный арбитраж

Децентрализованный криптоарбитраж происходит, когда цена определенной криптовалюты на децентрализованном рынке AMM значительно отличается от цены на спотовом рынке на обычных биржах.

Децентрализованные биржи используют Автоматизированных маркет-мейкеров (или AMM) вместо книг ордеров. AMM на DEX устанавливает цену актива в каждом пуле ликвидности, анализируя его внутреннее предложение и то, как оно балансируется с его торговой парой. Это означает, что цена AMM автоматически меняется в зависимости от спроса в его собственной закрытой экосистеме.

Поскольку закрытая экосистема DeFi и ее обстоятельства влияют на цену, вы можете воспользоваться разницей в цене, покупая криптовалюту на DEX и продавая ее на CEX, или наоборот. Арбитраж на децентрализованных биржах является более специфическим подмножеством арбитражной торговли между биржами.

2. Внутрибиржевой арбитраж

В отличие от арбитража между биржами, внутрибиржевой арбитраж осуществляется в рамках одной биржи и различных её продуктов. Существует два основных типа внутрибиржевого арбитража:

I. Арбитраж фьючерсов/спотов с комиссией за финансирование

Большинство централизованных бирж (CEX) позволяют вам осуществлять фьючерсные сделки, что позволяет использовать заемные позиции и делать ставки на будущую цену криптовалют. При торговле фьючерсами вы можете выбрать длинную позицию (если ожидаете повышения цены) или короткую позицию (если ожидаете снижения цены) на определенный актив.

Если больше людей открывают длинные позиции, чем короткие, трейдеры с длинными позициями будут платить комиссию за финансирование трейдерам с короткими позициями. Если больше людей открывают короткие позиции, чем длинные, то наоборот.

Концепция ставки финансирования значима, так как она позволяет осуществлять арбитраж ставки финансирования. Это метод, при котором вы хеджируете свою фьючерсную сделку, также занимая позицию на спотовом рынке. Вы можете войти в фьючерсную позицию, которая приносит вам ставку финансирования, при этом хеджируя эту позицию противоположной спотовой сделкой. Арбитраж криптовалютных фьючерсов приносит вам прибыль, равную ставке финансирования за вычетом торговых комиссий.

II. P2P Арбитраж

Стратегия арбитража P2P в криптовалюте все чаще упоминается как один из альтернативных способов заработка на крипторынках.

Арбитраж «peer-to-peer» (P2P) происходит на P2P-рынках, что означает, что транзакции совершаются напрямую между пользователями. Торговцы могут размещать объявления о покупке или продаже и указывать количество криптовалюты, которую они покупают или продают, способ оплаты, а также цену, по которой они ее покупают или продают.

Арбитражная часть происходит, когда вы устанавливаете цену криптовалюты, которую хотите купить или продать на P2P-рынках. Основные механизмы арбитража криптовалюты P2P работают следующим образом:

Найдите криптовалюту с наибольшим расхождением цен между покупателями и продавцами.
Станьте торговцем, разместите объявления о покупке и продаже указанной криптовалюты и ждите, пока к вам подойдут контрагенты.
Это позволит вам покупать по более низкой цене и продавать ту же криптовалюту по более высокой цене без дополнительных усилий.

Однако, чтобы получать прибыль от арбитража в криптотрейдинге на P2P-платформах, вам нужно обеспечить следующее:

Учитывайте комиссии: Если вы работаете с небольшим банкроллом, комиссии, скорее всего, поглотят большую часть вашей прибыли. Поэтому перед тем как заниматься P2P арбитражем, следует рассчитать свою рентабельность.
Работайте с надежными контрагентами: Безопасность является ключом к сохранению рентабельности на P2P рынке. Убедитесь, что вы работаете с надежными и проверенными контрагентами, чтобы снизить риск P2P мошенничества.
Работайте на защищенной платформе: Хотя ваш первый выбор платформы может быть основан на разнице в цене между предложениями покупки и продажи, вам также необходимо учитывать безопасность платформы и методы оплаты. Платформы, такие как KuCoin P2P, предлагают безопасность высочайшего класса и круглосуточную поддержку клиентов для помощи в любых ваших нуждах.

Хотя вы можете выполнять P2P арбитраж на одной бирже, вы также можете использовать несколько P2P платформ, чтобы увеличить свою прибыль, находя большие ценовые расхождения.

Ознакомьтесь с нашим руководством по 7 преимуществам становления KuCoin P2P мерчантом.

III. Треугольный Арбитраж

Стратегия треугольного арбитража может показаться сложной, так как требует экспертного уровня понимания рыночных ценовых неэффективностей и полного знания того, как проводить сделки для извлечения прибыли из них.

Если вы планируете участвовать в этом типе торговли, вам следует иметь глубокое понимание криптовалют и продвинутый уровень знаний в арбитраже.

Треугольный арбитраж использует ценовые несоответствия на рынке между тремя различными криптовалютами. В зависимости от ценовых различий, вы можете использовать различные стратегии для извлечения выгоды из этих различий. Например, вы можете разместить ордер на покупку-покупку-продажу или на покупку-продажу-продажу.

Подход 1: ПОКУПКА — ПОКУПКА — ПРОДАЖА

Купить Биткойн (BTC) за Tether (USDT)
Купить Эфириум (ETH) за Биткойн (BTC)
Продать Эфириум (ETH) за Tether (USDT)

Подход 2: ПОКУПКА — ПРОДАЖА — ПРОДАЖА

Купить Эфириум (ETH) за Tether (USDT)
Продать Эфириум (ETH) за Биткойн (BTC)
Продать Биткойн (BTC) за Tether (USDT)

Эти сделки, как и любой другой вид арбитражной торговли, должны быть выполнены быстро. Неэффективность бирж вызывает задержки в выполнении сделок, в то время как волатильность рынка вызывает изменение цен до выполнения сделки.

Если стратегия треугольного арбитража слишком сложна для понимания, вы можете использовать торговых роботов, например, арбитражного робота, которые сделают всю работу за вас, если у вас есть немного знаний в программировании.

3. Арбитраж на торговле опционами

Торговля опционами представляет собой стратегию, которая использует разницу в поведении криптовалютных опционов и фактических рыночных цен с течением времени. Проще говоря, этот вид арбитража рассматривает разницу между тем, что ожидает рынок (подразумеваемая волатильность), и тем, что действительно происходит (реальная волатильность) в ценах на криптовалюту.

Как работает арбитраж опционов?

Вот краткое описание:

Подход 1: Колл-опцион

Это дает покупателю право (но не обязательство) купить определенный крипто-актив по установленной цене (называемой ценой исполнения) до определенной даты. Трейдеры покупают колл-опцион, когда считают, что цена актива быстро вырастет, превысив подразумеваемую волатильность рынка.

Подход 2: Стратегия паритета пут-колл

Это более сложный метод, который включает в себя как опционы пут (право на продажу), так и опционы колл (право на покупку). Он ищет расхождения между текущей спотовой ценой (фактической ценой актива на рынке) и совокупной стоимостью опциона пут и опциона колл. Когда такие расхождения возникают, трейдеры могут зафиксировать прибыль с минимальным риском.

Пример арбитража на опционах

Представьте, что вы замечаете, что опцион колл на Биткоин стоит дешевле, чем вы ожидали на основании его фактических рыночных движений. В то же время спотовая цена Биткоина начинает расти быстрее, чем предсказывал рынок опционов (подразумеваемая волатильность). Вы покупаете опцион колл и извлекаете прибыль, когда стоимость опциона догоняет реальное повышение цены.

Аналогично, используя паритет пут-колл, вы можете одновременно торговать опционом пут и опционом колл вместе с самим активом, чтобы извлечь прибыль из временных ценовых разрывов.

Узнайте больше о том, как работает торговля опционами на KuCoin.

В итоге, арбитражная торговля опционами позволяет вам получать прибыль от неэффективности рынка, не подвергаясь значительным рискам, так как ваше внимание сосредоточено на ценовом разрыве, а не на прогнозах рынка.

Арбитраж в криптовалютной торговле может быть предпочтительным инструментом для многих трейдеров, так как он предлагает множество преимуществ, таких как:

Быстрая прибыль: Самый привлекательный аспект криптоарбитража заключается в том, что он позволяет вам быстро и легко зарабатывать деньги. Благодаря возможности быстрого получения прибыли, вы можете зарабатывать в течение нескольких минут, если действуете быстро.
Обилие возможностей: Новые монеты и биржи ежедневно появляются на криптовалютном рынке, что приносит пользу криптоарбитражерам. По состоянию на октябрь 2024 года в мире существует более 750 криптовалютных бирж, большинство из которых предлагает несколько разные цены на криптовалюты. Таким образом, рост принятия криптовалют и множество криптовалютных бирж предоставляют обилие возможностей для криптоарбитражеров.
Относительно новый рынок: Рынок криптовалют все еще расширяется, и нерегулярности также высоки из-за отсутствия общей информации среди бирж. Поскольку цифровые активы не были универсально приняты, существует ограничение на количество бирж и трейдеров, активно участвующих в рынке. В результате, относительно новый рынок имеет меньшую конкуренцию и высокую вероятность прибыльных ценовых расхождений.
Волатильность криптовалютного рынка: Криптовалютный рынок испытывает высокую волатильность, что может предоставить несколько арбитражных возможностей для одного и того же криптоактива на разных рынках или между разными биржами. Большие ценовые различия между биржами способствуют высокой волатильности криптовалют. Эта волатильность создает больше возможностей для криптоарбитражеров.

Следующие факторы могут сделать процесс криптоарбитража менее привлекательным для некоторых трейдеров:

Могут потребоваться арбитражные боты: Хотя выполнение арбитража вручную возможно, вы часто заметите, что цена активов сравнивается к тому времени, когда вы успеете совершить сделки вручную. Чтобы справиться с этим недостатком, вам, скорее всего, понадобится арбитражный торговый бот, который будет обнаруживать возможности на основе ваших данных и мгновенно совершать сделки. Однако не стоит отчаиваться — создать арбитражного бота для криптовалюты очень просто.
Обратите внимание на комиссии: С арбитражем криптовалюты связаны множество комиссий, что является первым препятствием или скрытым барьером. Трейдерам может взиматься множество комиссий, включая торговые комиссии, комиссии за вывод средств, биржевые комиссии, комиссии за перевод, сетевые комиссии и так далее. Множество комиссий, связанных с арбитражем криптовалюты, может повлиять на прибыльность и, если они неправильно рассчитаны, могут привести к убыткам.
Маленькая маржа прибыли: Новые арбитражеры должны знать, что им потребуется значительное количество денег перед началом или рассмотрением арбитража криптовалюты. Это связано с тем, что арбитражная торговля криптовалютой обычно предлагает небольшую маржу прибыли. Если вы начнете с небольшим капиталом, вы можете потерять из-за множества комиссий, связанных с арбитражной торговлей криптовалютой. Для получения разумной прибыли требуется значительная сумма стартового капитала.
Ограничения на вывод средств: Большинство криптовалютных бирж установили лимит на вывод средств. Это также может быть недостатком или преградой для некоторых трейдеров, которые хотят заняться арбитражной торговлей криптовалютой. Как уже упоминалось, криптоарбитраж имеет низкую маржу прибыли, что означает, что вы можете не иметь возможности немедленно получить доступ к своим прибылям из-за установленных биржами лимитов на вывод средств.

Перед выходом на рынок дневные трейдеры должны провести технический анализ и использовать различные инструменты для прогнозирования будущей динамики криптовалют. Более того, для получения разумной прибыли эти сделки требуют времени.

С другой стороны, трейдеры на рынке арбитража криптовалют освобождаются от этого трудоемкого процесса. Все, что им нужно сделать, это найти разницу в ценах на одну и ту же криптовалюту на двух разных биржах. Им не нужно анализировать рыночные настроения или проводить технический анализ для прогнозирования будущих ценовых движений.

Если все идет хорошо, весь процесс простого криптоарбитража занимает всего несколько минут, что делает его более быстрым способом получения дохода по сравнению с традиционной торговлей.

Арбитраж криптовалют является малорисковой стратегией получения прибыли, потому что он сопряжен с меньшими рисками по сравнению с традиционной торговлей. Прогнозный анализ иногда может быть неверным, в то время как разницы в ценах на биржах являются законными.

Риск автоматически снижается, потому что для завершения сделки в криптоарбитраже требуется всего несколько минут. В традиционной торговле сделка постоянно подвергается риску до ее закрытия.

Возможности арбитража длятся всего несколько секунд или минут. Поэтому трейдеру может быть сложно максимизировать и рассчитать все возможности. Здесь на помощь приходят торговые боты.

Многочисленные автоматизированные боты могут получить доступ ко всем арбитражным опциям на рынке без утомительных и времязатратных расчетов.

Эти автоматизированные роботы представляют собой алгоритмы и программы, которые непрерывно сканируют различные биржи в поисках арбитражных возможностей. Это программное обеспечение или роботы отправляют уведомления трейдерам, инструктируя их, как действовать. Трейдеры могут иногда делегировать полные полномочия этим роботам, что означает, что арбитражные сделки выполняются автоматически при обнаружении возможности.

Большинство арбитражеров используют роботов или алгоритмические программы для оптимизации своего коэффициента прибыльности, так как это ускоряет процесс, устраняя необходимость в расчетах.

Узнайте всё о том, как использовать торговых ботов от KuCoin.

Безусловно, торговля арбитражем на криптовалютах предлагает быстрые прибыли с меньшим риском. Однако, есть множество факторов, которые необходимо учесть, прежде чем воспользоваться арбитражными возможностями. Вам нужно провести обширное исследование и иметь большой начальный капитал для успешных сделок.

Торговля арбитражем на криптовалютах имеет много преимуществ, включая низкий риск, минимальный или нулевой технический анализ и быстрые деньги. Однако, существуют и недостатки, такие как множество комиссий за транзакции, небольшой размер прибыли и ограниченные возможности вывода средств.

Наконец, боты могут оптимизировать процесс арбитража на криптовалютах, но выбирать их нужно только после тщательных исследований. Проявляйте крайнюю осторожность при использовании этой стратегии низкого риска, чтобы избежать потенциальных мошенников.