Giao dịch tiền điện tử là gì? Nó khác với giao dịch truyền thống như thế nào?

Chào mừng bạn đến với thế giới thú vị của giao dịch tiền điện tử! Trong vài năm gần đây, tiền kỹ thuật số đã gây bão trên thị trường tài chính toàn cầu, thu hút sự chú ý của các nhà đầu tư cũng như nhà giao dịch. Nếu bạn đang quan tâm đến giao dịch tiền điện tử thì đây chính là nơi dành cho bạn. 

Trong hướng dẫn toàn diện này, chúng tôi sẽ giải mã những bí ẩn của giao dịch tiền điện tử, làm rõ những đặc điểm độc đáo của nó và nêu bật những điểm khác biệt chính giữa tiền điện tử và các phương thức giao dịch truyền thống. Hướng dẫn này phù hợp cho cả nhà đầu tư có kinh nghiệm và những người mới tiếp cận thị trường, cung cấp những hiểu biết sâu sắc có giá trị và kiến ​​thức cần thiết để giúp bạn điều hướng thành công thế giới năng động của tài sản kỹ thuật số. 

Hãy bắt đầu với những điều cơ bản: Tiền điện tử là bất kỳ loại tiền kỹ thuật số hoặc tiền ảo nào sử dụng mật mã để bảo mật các giao dịch. Ưu điểm của tiền điện tử là nó dựa vào một hệ thống phi tập trung để ghi lại các giao dịch, không cần đến cơ quan quản lý hoặc phát hành tập trung. 

Vậy chính xác thì giao dịch tiền điện tử là gì và khác với giao dịch truyền thống như thế nào? Hãy “thắt dây an toàn” và tham gia cùng chúng tôi để bắt đầu một cuộc hành trình thú vị vào lĩnh vực giao dịch tiền điện tử hấp dẫn và vô số cơ hội mà nó mang lại. 

Loại tiền điện tử khả thi đầu tiên trên toàn cầu đã xuất hiện khi Satoshi Nakamoto ra mắt giao thức Bitcoin vào tháng 1 năm 2009. Tiền điện tử là một loại tài sản kỹ thuật số mới hoạt động hoàn toàn khác với tiền tệ pháp định mà tất cả chúng ta sử dụng hàng ngày. Sự khác biệt rõ ràng nhất là tiền điện tử chỉ là một loại tiền ảo, có nghĩa là không có đồng coin hoặc tiền điện tử vật lý nào để nắm giữ. 

Thay vì được phát hành bởi ngân hàng trung ương hoặc chính phủ, như đô la Mỹ, euro và các loại tiền tệ khác, các đơn vị tiền điện tử mới thường được đưa vào lưu thông thông qua quy trình công nghệ có sự tham gia của các tình nguyện viên từ khắp nơi trên thế giới sử dụng máy tính của họ. 

Đó là lý do tại sao tiền điện tử thường được biết đến là “phi tập trung”. Thông thường, tiền điện tử không bị chi phối hoặc quản lý bởi bất kỳ thực thể nào ở một quốc gia. Do đó, cần có một mạng lưới người dùng chấp nhận làm tình nguyện viên trên toàn thế giới để bảo mật và xác thực các giao dịch tiền điện tử. Những tình nguyện viên này được gọi là các node.

Định nghĩa về Tiền điện tử sẽ tiếp tục phát triển khi những đổi mới định hình lại lĩnh vực tiền điện tử, bao gồm các danh mục mới hấp dẫn như tài chính phi tập trung (DeFi). 

Thị trường tiền điện tử được phân cấp, có nghĩa là chúng không được phát hành hay hỗ trợ bởi một cơ quan tập trung như chính phủ. Thay vào đó, chúng được phân phối khắp mạng máy tính. Mặt khác, tiền điện tử có thể được mua và bán trên các sàn giao dịch và được giữ trong ví tiền điện tử. 

Tiền tệ kỹ thuật số, không giống như tiền tệ truyền thống, nó chỉ tồn tại dưới dạng bản ghi kỹ thuật số chung về quyền sở hữu được duy trì trên blockchain. Khi một người muốn gửi đơn vị Bitcoin cho người dùng khác, họ sẽ thực hiện việc đó thông qua sàn giao dịch tiền điện tử hoặc ví kỹ thuật số. Giao dịch không được coi là hoàn tất cho đến khi được xác thực và tải lên blockchain thông qua quy trình khai thác. Đây cũng là cách mà phần lớn các token tiền điện tử mới được tạo ra. 

Công nghệ blockchain là gì?

Blockchain, giống như tên gọi, là một chuỗi khối ảo, mỗi một khối chứa một tập hợp các giao dịch và dữ liệu khác nhau. Khi một khối được thêm vào chuỗi, nó trở nên bất biến, nghĩa là dữ liệu được lưu trữ trong đó không thể thay đổi hoặc xóa. Các node mạng phục vụ nhiều chức năng khác nhau, từ lưu trữ đầy đủ tất cả các giao dịch lịch sử đến xác thực dữ liệu giao dịch mới. 

Chúng ta đã thảo luận về tiền điện tử là gì và cách thức hoạt động của loại tiền này. Hãy xem xét kỹ hơn những gì liên quan đến giao dịch tài sản kỹ thuật số. 

Việc trao đổi tài sản kỹ thuật số giữa các nhà giao dịch được gọi là "giao dịch tiền điện tử". Điều này cho phép họ kiếm lợi nhuận từ sự biến động giá cả do cung và cầu gây ra. Do sự biến động của thị trường tiền điện tử, giao dịch tiền điện tử vừa mang lại lợi ích, vừa tiềm ẩn rủi ro. 

Giao dịch tiền điện tử vẫn còn ở giai đoạn sơ khai. Tuy nhiên, đợt tăng giá BTC gần đây đã thu hút rất nhiều sự chú ý trên các phương tiện truyền thông. Ngoài Bitcoin, còn có hàng nghìn tài sản kỹ thuật số, được gọi là altcoin, có sẵn để giao dịch trên nhiều nền tảng giao dịch khác nhau. Tùy thuộc vào phong cách giao dịch, nhà giao dịch tiền điện tử có thể mua và bán tài sản kỹ thuật số ở mức giá cao hơn trong vài phút hoặc vài tuần. 

Những điều cần biết về giao dịch tiền điện tử?

• Sàn giao dịch tiền điện tử không liên kết với các sàn giao dịch chứng khoán truyền thống.

• Những người mới bắt đầu có thể thích giao dịch cổ phiếu tiền điện tử hơn vì thị trường mở cửa 24/7.

• Thị trường tiền điện tử cực kỳ biến động. Do đó, các nhà giao dịch tiền điện tử có thể tận dụng các cơ hội để giao dịch bất cứ lúc nào.

• Điều thú vị của thị trường tiền điện tử là nếu sử dụng chiến lược phù hợp, chúng ta có thể thực hiện một số giao dịch có lợi nhuận ở cả thị trường tăng giá và thị trường giảm giá.

Bắt đầu hành trình giao dịch tiền điện tử của bạn

Trước khi bạn bắt đầu giao dịch, bạn phải đảm bảo những điều sau: 

• Ví tiền điện tử (bạn có thể chọn ví giấy, ví di động, phần mềm hoặc phần cứng)

• Truy cập vào sàn giao dịch tiền điện tử cho phép mua, bán hoặc giao dịch tài sản kỹ thuật số.

Giống như hầu hết các thị trường tài chính, thị trường tiền điện tử cũng được thúc đẩy bởi cung và cầu. Khi cầu vượt quá cung, giá tài sản sẽ tăng. Ngược lại, khi cung vượt quá cầu, giá của tiền điện tử có xu hướng giảm. 

Giao dịch tiền điện tử có thực sự là đơn giản? 

Nếu giao dịch này đơn giản, có lẽ tất cả chúng ta đều sẽ là triệu phú. Vì thị trường tiền điện tử được phân cấp nên chúng miễn nhiễm với nhiều mối lo ngại về kinh tế và chính trị gây khó chịu cho các loại tiền tệ truyền thống. Bên cạnh đó, vẫn còn nhiều điều không chắc chắn xung quanh lĩnh vực tiền điện tử. 

Có nhiều phương pháp khác nhau để phân tích thị trường tiền điện tử và xác định nhiều xu hướng. Chẳng hạn, xu hướng tăng giá xảy ra khi tiền điện tử tăng cao hơn trong một thời gian dài. Ngược lại, thị trường giảm giá xảy ra khi thị trường giảm xuống trong một thời gian dài. 

Vì vậy, hãy thảo luận về một số yếu tố khác ảnh hưởng đến thị trường tiền điện tử. 

Nguồn cung: Tổng số lượng tiền đang lưu hành, tốc độ chúng được phát hành, cơ chế đốt hoặc bị mất là các yếu tố liên quan đến nguồn cung. 

Vốn hóa thị trường: Tổng giá trị của tất cả các đồng tiền đang lưu hành và cách người dùng cảm nhận nó sẽ phát triển như thế nào. Nói chung, vốn hóa thị trường của tiền điện tử càng lớn thì nó càng được cho là chiếm ưu thế hơn trên thị trường. Do đó, vốn hóa thị trường thường được coi là thước đo quan trọng nhất để xếp hạng tiền điện tử. 

Tin tức báo chí (Press coverage): Giá của tiền điện tử bị ảnh hưởng nặng nề bởi các phương tiện truyền thông và mức độ đưa tin. Tiền điện tử càng được chú ý thì nhu cầu về nó càng lớn. 

Tích hợp: Yếu tố này đề cập đến mức độ dễ dàng tích hợp tiền điện tử vào cơ sở hạ tầng hiện có, chẳng hạn như hệ thống thanh toán thương mại điện tử. 

Sự kiện lớn: Tiền điện tử, không giống như tiền pháp định, không được phát hành bởi ngân hàng trung ương hoặc được chính phủ hỗ trợ. Hơn nữa, việc mua tiền điện tử khác với mua cổ phiếu hoặc trái phiếu vì tiền điện tử không phải là một thực thể công ty. Do đó, không có bảng cân đối kế toán hoặc Tờ khai 10-K (Form 10-Ks) của công ty để kiểm tra. Do đó, các sự kiện lớn có thể thúc đẩy giá của tiền kỹ thuật số bao gồm các cập nhật quy định từ hoa hồng chứng khoán và sàn giao dịch, vi phạm an ninh và suy thoái kinh tế. 

Khi lần đầu tiên bước vào thế giới giao dịch tiền điện tử, chúng ta thường sẽ bắt đầu bằng việc mua tiền điện tử bằng tiền pháp định. Hàng trăm sàn giao dịch tiền điện tử cho phép mua Bitcoin hoặc Ethereum bằng tiền pháp định, nhưng không phải tất cả đều cung cấp các cặp tiền điện tử lớn. 

"Một loại tiền tệ đại diện quốc gia, chẳng hạn như đồng đô la Mỹ, Bảng Anh, Euro, Yên Nhật hoặc đô la Úc, được gọi là tiền tệ pháp định." 

Khi đã bắt tay vào việc, chúng ta nên bắt đầu giao dịch giữa hai loại tiền kỹ thuật số, chẳng hạn như Bitcoin (BTC) và Ethereum (ETH). Giống như thị trường ngoại hối (forex), tiền điện tử có thể được giao dịch theo cặp. Điều này có thể gây choáng ngợp cho những người mới tham gia vì các sàn giao dịch niêm yết các cặp ở dạng viết tắt, chẳng hạn như BTC/USDT, BTC/ETH, BTC/USDC, v.v. 

Trong hướng dẫn này, chúng ta đã thảo luận về giao dịch tiền điện tử là gì và cách thức hoạt động của nó. Ngoài ra, hãy xem xét kỹ hơn những yêu cầu trong giao dịch tiền điện tử. 

Đầu tư vào tiền điện tử vẫn được coi là có tính đầu cơ cao và có nhiều rủi ro. Mặc dù bất kỳ loại tiền điện tử nào cũng phải đối mặt với nguy cơ sụp đổ nhưng hầu hết tất cả các chuyên gia tài chính đều đồng ý rằng tiền điện tử là con đường của tương lai. Vì vậy, vấn đề không phải là liệu tiền điện tử có trở thành tài sản chính trong 5, 10 hay 15 năm nữa hay không mà là đồng tiền nào sẽ dẫn đầu. 

Khi phân tích tiền điện tử – cho dù đó là Bitcoin, Ethereum, Litecoin hay một loại tiền nhỏ hơn khác – hãy coi thị trường tiền điện tử như các sàn giao dịch chứng khoán và thực hiện ba loại phân tích khác nhau. 

• Phân tích kỹ thuật
• Phân tích cơ bản
• Phân tích tâm lý 

Trong nội dung sắp tới, chúng ta sẽ thảo luận chi tiết hơn về ba loại phân tích này. Còn bây giờ, hãy xem xét sự khác biệt giữa giao dịch tiền điện tử và giao dịch truyền thống. 

Trong những năm gần đây, các sàn giao dịch tiền điện tử đã trở nên phổ biến rộng rãi và trở nên phổ biến hơn trong bối cảnh công nghệ và đổi mới. Sự gia tăng đầu tư vào tiền kỹ thuật số đã nâng tổng vốn hóa thị trường của tiền điện tử lên hơn 3 nghìn tỷ USD. Tăng trưởng đáng kể của công nghệ blockchain và vô số loại tiền điện tử của nó đã thu hút sự quan tâm của các nhà giao dịch lo ngại về việc bỏ lỡ những khoản lợi nhuận đáng kể. 

Giao dịch trên các sàn giao dịch tiền điện tử hoàn toàn trái ngược với giao dịch chứng khoán và giao dịch ngoại hối vì cả hai thị trường này đều tương đối ít biến động. Hơn nữa, đòn bẩy được sử dụng trong ngoại hối và trao đổi chứng khoán khiến nó trở nên hấp dẫn đối với các nhà giao dịch. 

Phần này sẽ xem xét những điểm tương đồng và khác biệt giữa giao dịch ngoại hối, chứng khoán và tiền điện tử. 

Giao dịch tiền điện tử so với môi trường giao dịch truyền thống

Cả giao dịch tiền điện tử và ngoại hối đều có những điểm tương đồng và khác biệt; ví dụ: việc mua và bán các tài sản kỹ thuật số như tiền điện tử, token và NFT (token không thể thay thế) được gọi là giao dịch tiền điện tử. Bên cạnh đó, giao dịch ngoại hối là giao dịch một loại tiền tệ này lấy một loại tiền tệ khác với hy vọng giá trị của nó sẽ tăng lên, cho phép traders giao dịch lại nó để kiếm lợi nhuận. 

Các yếu tố thúc đẩy việc định giá tiền điện tử và tiền tệ, chẳng hạn như cung và cầu, là tương tự nhau. Tuy nhiên, các động lực cụ thể thúc đẩy cung và cầu trong tiền điện tử và ngoại hối rất khác nhau. 

Ví dụ, tiền điện tử dựa trên công nghệ blockchain, sử dụng sổ cái phân tán và phi tập trung. Kết quả là, nguồn đầu tư lớn đang được thực hiện vào cơ sở hạ tầng mới này và nhu cầu về tiền điện tử đang tăng vọt. 

Môi trường giao dịch ngoại hối

Giao dịch ngoại hối đã tồn tại trong nhiều thập kỷ, về cơ bản là tạo ra sự cạnh tranh giữa nền kinh tế này với nền kinh tế khác với hy vọng giá trị đồng tiền bạn mua sẽ tăng lên. Các động lực thúc đẩy cung và cầu ngoại hối là rất lớn và bất kỳ sự mất cân bằng nào cũng có thể ảnh hưởng đến nền kinh tế toàn cầu. 

Môi trường giao dịch chứng khoán

Khi đầu tư vào cổ phiếu, chúng ta mua cổ phiếu của một công ty giao dịch công khai. Cổ phiếu chúng ta đã mua mang lại cho chúng ta một phần công ty và một tài sản hữu hình để hỗ trợ khoản đầu tư. Tuy nhiên, không giống như tiền điện tử, có giá trị dao động dựa trên dư luận, giá trị của cổ phiếu được xác định bởi hiệu suất, triển vọng, định giá và dòng tiền của công ty, cùng những yếu tố khác. 

Các sàn giao dịch chứng khoán đã hoạt động từ năm 1611. Với lịch sử giao dịch lâu đời như vậy, các chuyên gia tài chính có rất nhiều dữ liệu để dựa vào khi phát hiện xu hướng và dự báo hiệu suất thị trường trong tương lai. Mặc dù việc dự đoán sự thành công của một công ty giao dịch công khai là khó khăn, nhưng các quỹ chỉ số và các quỹ tương hỗ (mutual funds) khác cũng như các quỹ hoán đổi danh mục (exchange-traded funds) khác sẽ giảm thiểu rủi ro bằng cách đầu tư vào các nhóm công ty thay vì một công ty duy nhất. 

Vốn hóa thị trường

Vốn hóa thị trường tiền điện tử: Tổng vốn hóa thị trường của tiền điện tử là khoảng 3 nghìn tỷ USD. Việc định giá tổng hợp 1 nghìn tỷ USD đầu tiên phải mất 12 năm để phát triển và 11 tháng nữa để bổ sung thêm 2 nghìn tỷ USD tiếp theo. Xem xét tính chất phi tập trung của tiền điện tử, việc xác định khối lượng giao dịch là một thách thức, mặc dù ước tính dao động từ 100 tỷ USD đến 500 tỷ USD mỗi ngày. 

Vốn hóa thị trường ngoại hối: Tuy nhiên, việc xác định giá trị của FX khó khăn hơn. Các nhà kinh tế có thể ước tính giá trị tổng thể của nền kinh tế toàn cầu, ước tính là 80 nghìn tỷ USD vào năm 2017. 

Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (Bank for International Settlements) (BIS) ước tính khối lượng giao dịch ngoại hối của thế giới ba năm một lần. Dữ liệu mới nhất được công bố vào tháng 9 năm 2019, khi BIS phát hiện ra rằng ngoại hối giao dịch 6,6 nghìn tỷ USD mỗi ngày, tăng từ mức 5,1 nghìn tỷ USD ba năm trước. 

Vốn hóa thị trường chứng khoán Hoa Kỳ: Tổng vốn hóa thị trường của thị trường chứng khoán Hoa Kỳ hiện là 53.366.436,4 triệu USD (ngày 31 tháng 12 năm 2021). Giá trị thị trường là tổng vốn hóa thị trường của tất cả các công ty giao dịch công khai ở Hoa Kỳ được niêm yết trên Sở giao dịch chứng khoán New York (New York Stock Exchange), Thị trường chứng khoán Nasdaq (Nasdaq Stock Market) hoặc Thị trường OTCQX Hoa Kỳ (OTCQX US Market).

Bất chấp dịch bệnh, tổng vốn hóa thị trường của các tập đoàn giao dịch đại chúng của Mỹ đã tăng 20,15% vào năm 2020. Vốn hóa thị trường của các công ty giao dịch đại chúng ở Hoa Kỳ đã tăng 170,11% trong khoảng thời gian từ ngày 1 tháng 1 năm 2010 đến ngày 31 tháng 12 năm 2020. Bảng dưới đây cũng cho thấy tổng vốn hóa thị trường lịch sử của 500 tập đoàn hàng đầu ở Hoa Kỳ. 

Quyền sở hữu

Cổ phiếu: Sự khác biệt quan trọng nhất giữa đầu tư vào thị trường chứng khoán, ngoại hối và tiền điện tử là những gì bạn thu được. Cổ phiếu là chứng khoán phản ánh tỷ lệ phần trăm quyền sở hữu công ty (hoặc vốn chủ sở hữu): công ty phát hành hoặc tổ chức phát hành. Cổ phiếu thường trao các quyền cụ thể cho chủ sở hữu của chúng, chẳng hạn như quyền biểu quyết hoặc tỷ lệ phần trăm lợi nhuận của nhà phát hành dưới dạng cổ tức. 

Ngoại hối: CFD được giao dịch và thanh toán với nhà môi giới trên thị trường ngoại hối. Bạn sẽ không có quyền sở hữu tiền tệ được giao dịch với nhà môi giới trừ khi mua chúng trực tiếp từ thị trường tiền tệ. 

Tiền điện tử: Khác biệt đáng kể nhất là về mặt người dùng và những gì họ muốn đại diện. Ví dụ: nhiều tài sản kỹ thuật số, như Ether (ETH), Basic Attention Token (BAT) và token Vechain (VET), là các token tiện ích được thiết kế để sử dụng trong môi trường hỗ trợ blockchain và không phản ánh lợi ích pháp lý đối với thực thể đã ban hành chúng. 

Thanh khoản

Các nhà đầu tư có thể gặp phải tính thanh khoản thấp khi giao dịch coin và token có vốn hóa thấp hoặc mua và bán trên các nền tảng tiền điện tử nhỏ hơn. Giao dịch trên thị trường chứng khoán có vấn đề về thanh khoản, chủ yếu là khi giao dịch với các công ty có vốn hóa siêu nhỏ hoặc cổ phiếu penny chưa niêm yết (over-the-counter) (OTC). Ngược lại, thị trường tiền điện tử và ngoại hối có tính thanh khoản cao.

Đây là một trong những lý do khiến ngoại hối giao dịch ở mức khoảng 6,6 nghìn tỷ USD mỗi ngày, trong khi giao dịch tiền điện tử được ước tính là từ 100 tỷ đến 200 tỷ USD mỗi ngày, với mức cao nhất là 516 tỷ USD vào tháng 5 năm 2021. Điều này có nghĩa là tính thanh khoản trên thị trường ngoại hối lớn hơn từ 12 đến 60 lần so với thị trường tiền điện tử. 

Market Hours 

Thị trường tiền điện tử hoạt động 24/7, nghĩa là chúng có thể được tiếp cận mọi lúc, kể cả cuối tuần và ngày lễ. Mặt khác, thị trường tài chính truyền thống thường có giờ giao dịch cụ thể và đóng cửa vào cuối tuần và ngày lễ. Thị trường tiền điện tử không bao giờ đóng cửa, cho phép các nhà đầu tư thực hiện giao dịch bất kể vị trí địa lý. 

Mặc dù tiền điện tử và tài sản giao dịch truyền thống mang đến những cơ hội đầu tư khác nhau, nhưng giao dịch truyền thống và hệ sinh thái tiền điện tử nhanh chóng hợp nhất để hình thành một nền kinh tế kỹ thuật số mới. Tài sản tổng hợp đang được các dự án như Synthetix và Terra sử dụng để đưa các cổ phiếu truyền thống vào blockchain.

Phải nói rằng, các nhà giao dịch tiền điện tử sẽ sớm có thể giao dịch các cổ phiếu yêu thích của họ trên các thị trường phi tập trung trên toàn thế giới nhờ vào một mạng lưới mạnh mẽ gồm các oracle dựa trên blockchain kết nối cơ sở dữ liệu tài chính truyền thống với thị trường tiền điện tử. Hãy xem xét các đặc điểm và rủi ro riêng biệt của từng thị trường để xem xét bạn đã sẵn sàng chưa và dựa trên mức độ chấp nhận rủi ro, điều gì là tốt nhất cho bạn.