Nắm vững kiến thức quản lý rủi ro trong giao dịch tiền điện tử

Chào mừng bạn đến với thế giới giao dịch tiền điện tử, nơi vận may có thể được tạo ra và cũng có thể mất đi chỉ trong tích tắc. Trong bài viết hướng dẫn này, chúng ta sẽ đi sâu vào nghệ thuật quản lý rủi ro thành thạo trong giao dịch tiền điện tử. 

Hiểu cách điều hướng thị trường tiền điện tử đầy biến động là điều cần thiết đối với các nhà giao dịch và nhà đầu tư ở mọi cấp độ kinh nghiệm. 

Tiền điện tử là một dạng tiền tệ kỹ thuật số hoặc tiền ảo hoạt động trên cơ chế phi tập trung của công nghệ blockchain. Giao dịch bao gồm việc mua và bán các tài sản kỹ thuật số này cho nhau trên các sàn giao dịch tiền điện tử tập trung hoặc phi tập trung khác nhau, chẳng hạn như KuCoin. 

Tìm hiểu về giao dịch tiền điện tử và nó khác với giao dịch truyền thống như thế nào. 

Thị trường tiền điện tử được biết đến với sự biến động cực độ, với mức giá có thể dao động đáng kể chỉ trong vòng vài phút. Tính chất không thể đoán trước này mang lại cơ hội kiếm lợi nhuận nhưng cũng tiềm ẩn rủi ro đáng kể, đặc biệt khi sử dụng đòn bẩy giao dịch. 

Mặc dù giao dịch tiền điện tử có thể rất thú vị nhưng đây là một số rủi ro hàng đầu mà bạn phải tự làm quen trước khi bắt đầu trở thành nhà giao dịch tiền điện tử:

Rủi ro tâm lý thị trường và biến động

Tiền điện tử có tính biến động cao và có thể trải qua biến động giá nhanh chóng, dẫn đến lãi hoặc lỗ đáng kể. Trong thị trường tiền điện tử, tâm lý thị trường có thể thay đổi nhanh chóng, tác động đến giá cả và các nhà giao dịch có thể gặp khó khăn trong việc dự đoán diễn biến thị trường một cách chính xác, dẫn đến khả năng thua lỗ cao hơn nếu bạn không cập nhật hoạt động giao dịch của mình. 

Khi nói đến sự biến động, thị trường tiền điện tử nói chung đã gặp phải một số sự cố lớn, bao gồm việc Bitcoin giảm 77% so với mức cao nhất mọi thời đại. 

Tìm hiểu cách sử dụng phân tích tâm lý trong giao dịch tiền điện tử. 

Giao dịch với đòn bẩy cao có thể làm tăng cả lãi và lỗ, có khả năng dẫn đến thanh lý. Tương tự, những đợt ép bán khống bất ngờ có thể khiến giá tăng đột biến, dẫn đến thua lỗ cho người bán khống. 

Thiếu quy định

Thị trường tiền điện tử ít được quản lý hơn so với thị trường tài chính truyền thống, khiến các nhà giao dịch phải đối mặt với nguy cơ bị gian lận và lừa đảo. Việc thiếu các quy định cũng có nghĩa là, không giống như các khoản đầu tư truyền thống, tiền điện tử có thể không cung cấp mức độ bảo vệ hoặc bảo hiểm cho nhà đầu tư như nhau. 

Hơn nữa, việc thay đổi quy định ở các quốc gia khác nhau có thể ảnh hưởng đến tính hợp pháp và thuế của giao dịch tiền điện tử. Ngoài ra, giao dịch tiền điện tử có thể phải chịu những tác động phức tạp về thuế ở một số quốc gia, điều này có thể dẫn đến các hóa đơn thuế không mong muốn tùy thuộc vào địa điểm của bạn. 

Rủi ro bảo mật

Tài sản tiền điện tử dễ bị hack, trộm cắp, lừa đảo và tấn công. Một rủi ro bảo mật nghiêm trọng khác cần chú ý khi giao dịch tiền điện tử là việc mất khóa riêng (private key). Mất quyền truy cập vào khóa riêng đồng nghĩa với việc mất quyền truy cập vào tài sản tiền điện tử vĩnh viễn. 

Xem thêm về những vụ lừa đảo hàng đầu và làm thế nào bạn có thể tránh chúng. 

Thao túng thị trường

Vì thị trường tiền điện tử còn tương đối mới so với các thị trường chứng khoán khác và vì nó cung cấp một lượng tài sản đáng kể nên một số loại tiền điện tử có tính thanh khoản rất thấp. Tính thanh khoản thấp ở một số loại tiền điện tử khiến chúng dễ bị thao túng bởi các nhà giao dịch lớn hoặc nhà giao dịch “cá voi” (whales). 

Nói một cách đơn giản, tiền điện tử có tính thanh khoản thấp hơn sẽ khiến giá đầu vào trung bình (average entry price) của bạn cao hơn và giá đầu ra trung bình (average exit price) thấp hơn, vì không có đủ người mua hoặc người bán để hỗ trợ các đơn đặt hàng lớn. 

Tuy nhiên, thao túng thị trường có thể xảy ra ở tất cả các thị trường chứng khoán, bao gồm cả tiền điện tử. Ngay cả những loại tiền điện tử có vốn hóa thị trường lớn nhất cũng còn tương đối nhỏ, do đó khiến những người chơi có danh mục đầu tư trị giá hàng triệu đô la có thể tác động đến giá ở mức vừa đủ để khiến giao dịch đi ngược lại với bạn. Điều này thường thấy khi các nhà giao dịch chỉ sử dụng phân tích kỹ thuật chọn mức cắt lỗ (stop-loss), chỉ để không bị phá vỡ trong thời kỳ suy thoái trước khi đảo chiều giá nhanh chóng.

Chú ý kỹ đến khối lượng và tính thanh khoản của tiền điện tử trước khi chọn giao dịch nào, cũng như sổ lệnh (order book) khi bạn tham gia giao dịch. Điều này sẽ giúp bạn phát hiện các bức tường mua (buy walls) và bán (sell walls) cũng như các cá voi (whales) vào và ra khỏi các vị thế ở mức giá nhất định. 

Giao dịch theo cảm xúc

Đưa ra quyết định mang tính cảm xúc, chẳng hạn như bán tháo trong lúc thị trường suy thoái hoặc mua lúc FOMO (Sợ bỏ lỡ) có thể dẫn đến tổn thất tài chính nhanh chóng. 

Giao dịch dựa trên cảm xúc chưa bao giờ là một ý tưởng hay vì nó khiến bạn có nguy cơ không suy nghĩ thấu đáo trước khi tham gia hoặc thoát khỏi thị trường. Trên hết, những nhà giao dịch theo cảm xúc thường có chiến lược giao dịch cụ thể (hoặc không có chiến lược giao dịch). 

Thiếu hiểu biết

Không có đầy đủ kiến thức về công nghệ blockchain và tiền điện tử có thể dẫn đến những quyết định giao dịch sai lầm. Bước vào thị trường tiền điện tử mà không có kiến ​​thức đầy đủ có thể khiến bạn đầu tư vào các loại tiền điện tử được nghiên cứu hoặc đầu cơ kém và dẫn đến thua lỗ đáng kể. 

Cho dù chúng ta đang nói về kiến ​​thức chung về tiền điện tử, kiến ​​thức về một tài sản cụ thể mà bạn đang giao dịch, kiến ​​thức về giao dịch hay đơn giản là kiến ​​thức về cách lưu trữ tài sản tiền điện tử của bạn, thì sự thiếu hiểu biết là một trong những yếu tố chính dẫn đến việc mọi người giao dịch không sinh lời. 

Câu nói “kiến thức là sức mạnh” rất đúng trong trường hợp này. 

Tìm hiểu cách sao lưu khóa riêng của bạn và giữ tiền điện tử an toàn. 

Trước khi bắt đầu, hãy sử dụng một nguồn tài nguyên đáng tin cậy như KuCoin Learn để hiểu các nguyên tắc cơ bản của tiền điện tử, công nghệ blockchain, web3, và giao dịch và đầu tư tiền điện tử. 

Quản lý rủi ro là nền tảng của giao dịch tiền điện tử thành công. Giống như bất kỳ hoạt động kinh doanh nào khác, giao dịch tiền điện tử đòi hỏi phải lập kế hoạch và thực hiện các chiến lược cẩn thận để bảo vệ vốn của bạn khỏi những tổn thất đáng kể. Trong thị trường tiền điện tử, nơi giá cả có thể lên xuống thất thường, việc quản lý rủi ro không đúng cách có thể là điều khiến bạn không thể độc lập về tài chính. Ngược lại, quản lý rủi ro phù hợp có thể giúp bạn tăng lợi nhuận và hạn chế thua lỗ. Do đó, quản lý rủi ro trong giao dịch tiền điện tử là rất quan trọng vì những lý do sau: 

• Bảo toàn vốn: Quản lý rủi ro hiệu quả đảm bảo tổn thất của bạn ở mức tối thiểu, có thể dự đoán được và là một phần của chiến lược chứ không phải là một hiện tượng thiên nga đen (black-swan event) sẽ quét sạch tài khoản của bạn.
• Kiểm soát cảm xúc: Nó giúp bạn giữ bình tĩnh và lý trí, ngăn chặn những quyết định bốc đồng do quá sợ hãi hay tham lam (fear or greed).
• Sự bền vững: Quản lý rủi ro phù hợp cho phép bạn duy trì hoạt động giao dịch của mình trong thời gian dài.

Khi được áp dụng một cách khôn ngoan, chiến lược quản lý rủi ro có thể giúp các nhà giao dịch tiền điện tử giảm thiểu tổn thất tiềm ẩn và cải thiện kết quả giao dịch tổng thể của họ. Dưới đây là một số chiến lược phổ biến để quản lý rủi ro trong giao dịch tiền điện tử: 

Chọn một nền tảng giao dịch tiền điện tử đáng tin cậy

Một trong những bước đầu tiên khi bắt đầu hành trình tiền điện tử của bạn là chọn một nền tảng đáng tin cậy để mua, bán, nắm giữ hoặc sử dụng tài sản tiền điện tử của bạn. Chọn một sàn giao dịch tiền điện tử uy tín và an toàn là một trong những chiến lược quản lý rủi ro cơ bản nhất khi giao dịch tiền điện tử. 

Hãy tìm kiếm các sàn giao dịch có hồ sơ theo dõi tuân thủ quy định và bảo mật mạnh mẽ, chẳng hạn như KuCoin. KuCoin có nhiều lớp bảo mật giúp bảo vệ khỏi những tổn thất có thể xảy ra do vi phạm bảo mật. Ngoài ra, là nhân tố chủ chốt trong ngành hơn sáu năm, KuCoin có cơ sở người dùng toàn cầu bao gồm hàng triệu người, cung cấp tính thanh khoản sâu và nhiều loại tài sản tiền điện tử lý tưởng để khám phá và giao dịch. 

Chọn tùy chọn lưu trữ an toàn để giữ tài sản tiền điện tử của bạn

Lưu trữ tài sản tiền điện tử của bạn một cách an toàn dựa trên nhu cầu của bạn. Để lưu trữ lâu dài, hãy xem xét các ví phần cứng như Ledger hoặc Trezor. Những thiết bị này cung cấp thêm một lớp bảo vệ chống lại các mối đe dọa trực tuyến. Sử dụng ví nóng với xác thực hai yếu tố (2FA) được kích hoạt cho khoản tiền nhỏ hơn. 

Chọn cách an toàn nhất để lưu trữ tiền điện tử của bạn. 

Thực hiện nghiên cứu của riêng bạn (DYOR)

Luôn luôn nghiên cứu một loại tiền điện tử kỹ lưỡng trước khi đầu tư. Phân tích công nghệ, trường hợp sử dụng, team phát triển và phương diện được hỗ trợ cộng đồng. Ví dụ, trước khi đầu tư vào bitcoin, hãy hiểu bản chất và tiềm năng phi tập trung của nó như một phương tiện trao đổi hoặc lưu trữ giá trị. 

Phân tích một loại tiền điện tử bao gồm ba khía cạnh, cụ thể là: 

• Phân tích cơ bản, nơi bạn có thể khám phá hoạt động bên trong của tiền điện tử.

• Phân tích kỹ thuật giúp khám phá các số liệu về giá của một loại tiền điện tử, tiềm năng tăng giá của tiền điện tử đó và hình thức được định giá quá cao hoặc bị định giá thấp của nó.

• Phân tích tâm lý giúp hiểu hơn về tâm lý thị trường (nhà giao dịch, nhà đầu tư) xung quanh tiền điện tử. 

Đa dạng hóa danh mục đầu tư tiền điện tử của bạn

Việc dàn trải khoản đầu tư của bạn sang các loại tiền điện tử khác nhau sẽ giúp giảm rủi ro. Bitcoin và Ethereum thường được coi là những đồng coin nền thống trị thị trường. Tuy nhiên, đa dạng hóa có thể bao gồm các dự án đầy hứa hẹn khác có vốn hóa thị trường lớn như Solana hoặc Cardano. Đa dạng hóa có thể làm giảm tác động hiệu suất kém của một tài sản. 

Nếu bạn đặt toàn bộ số vốn của mình vào một loại tiền điện tử và khi nó giảm 50%, bạn có thể mất một nửa số tiền của mình. Tuy nhiên, bạn có thể giảm thiểu khoản lỗ đó nếu đầu tư vào nhiều đồng tiền khác nhau một lúc. Lưu ý rằng, hãy luôn tiến hành nghiên cứu thị trường trước khi đầu tư vào các loại tiền điện tử khác nhau. 

Tìm hiểu thêm về cách đa dạng hóa danh mục đầu tư tiền điện tử của bạn.

Đặt tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận dành riêng cho giao dịch

Đặt tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận dựa trên mục tiêu và chiến lược giao dịch của bạn. Điều này sẽ giúp bạn đảm bảo một cách tiếp cận bình tĩnh khi tham gia giao dịch, vì bạn sẽ biết chính xác các mức thoát lệnh, cả về mặt tăng và giảm. 

Ví dụ: nếu bạn nhắm tới tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận là 2:1, bạn sẽ chỉ thực hiện các giao dịch mà phần thưởng tiềm năng ít nhất gấp đôi rủi ro mà bạn sẵn sàng chấp nhận. Bạn phải đặt tỷ lệ rủi ro trên lợi nhuận dựa trên mục tiêu giao dịch và chiến lược giao dịch mà bạn dự định theo đuổi. 

Hãy xem một ví dụ đơn giản: 

• Giá đầu vào BTC (BTC entry price): 26.000 USD
• Chốt lời BTC (BTC take profit): 27.000 USD
• Cắt lỗ BTC (BTC stop-loss): 25.500 USD

Trong ví dụ này, chúng tôi đang mua Bitcoin ở mức 26.000 USD, kỳ vọng giá của nó sẽ tăng lên 27.000 USD. Tuy nhiên, chúng tôi cũng đang đặt mức cắt lỗ của mình ở mức 25.500 đô la, giúp cho chiến thắng tiềm năng có lợi nhuận gấp hai lần so với khoản lỗ. 

Tất nhiên, việc nhắm tới tỷ lệ rủi ro/lợi nhuận 2:1 không hề đơn giản, vì bạn sẽ cần phải chứng minh tỷ lệ này bằng phân tích kỹ thuật. Tuy nhiên, đây là chiến lược tuyệt vời để bắt đầu khi quyết định giao dịch nào là tối ưu và giao dịch nào không. 

Tìm hiểu về giao dịch chênh lệch giá, một chiến lược có rủi ro thấp.

Định cấu hình mức cắt lỗ trên giao dịch của bạn

Thực hiện lệnh cắt lỗ để hạn chế tổn thất có thể xảy ra. Lệnh cắt lỗ sẽ giúp bạn quản lý rủi ro một cách thụ động vì chúng sẽ tự động kích hoạt khi giao dịch bắt đầu đi theo hướng ngược lại với hướng bạn mong muốn.

KuCoin cung cấp nhiều loại lệnh cắt lỗ, bao gồm lệnh thị trường dừng (stop-market), lệnh dừng giới hạn (stop-limit) và lệnh xu hướng (trailing stop orders), giúp bạn quản lý rủi ro giao dịch nội bộ của mình.

Hãy xem một ví dụ đơn giản:

Giá đầu vào bitcoin (Bitcoin entry price): 26.000 USD

Trình kích hoạt dừng giới hạn Bitcoin (Bitcoin stop-limit trigger): 25.500 USD

Giá giới hạn dừng Bitcoin (Bitcoin stop-limit price): 25.000 USD 

Trong trường hợp này, chúng tôi đã mua BTC ở mức 26.000 USD với hy vọng giá của nó sẽ tăng lên. Tuy nhiên, chúng tôi cũng đã đảm bảo vị thế của mình bằng lệnh giới hạn dừng, lệnh này sẽ kích hoạt lệnh bán 25.000 USD bất cứ khi nào giá BTC đạt 25.500 USD. 

Điều này sẽ cho chúng ta đủ thời gian để bảo vệ khoản lỗ 25.000 đô la của mình và hy vọng tạo ra điểm thoát đáng tiếc mà không có bất kỳ sự trượt giá nào. 

Xác định kích thước vị thế

Xác định số vốn của bạn sẽ phân bổ cho mỗi giao dịch. Sử dụng quy tắc 1-2%, nghĩa là không bao giờ mạo hiểm nhiều hơn 1-2% tổng danh mục đầu tư của bạn trong một giao dịch. Điều này bảo vệ vốn của bạn trong trường hợp biến động giá bất lợi. 

Khả năng kiếm được lợi nhuận đáng kể trong giao dịch tiền điện tử thuyết phục các nhà giao dịch chi 30%, 50% hoặc thậm chí 100% vốn giao dịch của họ. Tuy nhiên, đây là một quyết định mạo hiểm có thể gây nguy hiểm cho tài chính của bạn. Theo nguyên tắc vàng, không nên bỏ tất cả trứng vào một giỏ. 

Chuẩn bị sẵn sàng chiến lược vào và ra của bạn

Có điểm vào và ra rõ ràng cho giao dịch của bạn. Ví dụ: bạn có thể tham gia giao dịch khi tiền điện tử vượt qua mức kháng cự cụ thể và thoát khi đạt đến mục tiêu lợi nhuận được xác định trước. 

Học cách sử dụng mức hỗ trợ và kháng cự trong giao dịch tiền điện tử. 

Tránh sử dụng đòn bẩy quá mức

Sử dụng đòn bẩy quá mức có thể dẫn đến giao dịch bị thanh lý và thua lỗ lớn. Hãy tuân thủ mức đòn bẩy một cách thận trọng hoặc tránh sử dụng đòn bẩy trừ khi bạn đã có được một số kinh nghiệm với tư cách là nhà giao dịch tiền điện tử. 

Mặc dù đòn bẩy x100 lần có thể tăng lợi nhuận 1% của bạn thành lợi nhuận 100%, nhưng nếu giảm 1% sẽ xóa sạch toàn bộ vị thế của bạn. Sử dụng mức đòn bẩy thấp hơn sẽ luôn có lợi hơn vì tỷ lệ rủi ro trên lợi nhuận dễ quản lý hơn nhiều. 

Học hỏi từ những sai lầm trong quá khứ là một cách tiếp cận tuyệt vời nhưng cũng rất tốn kém. Giao dịch tiền điện tử, giống như bất kỳ loại hình giao dịch nào khác, dựa trên những ý tưởng và chiến lược rõ ràng mà tất cả các nhà giao dịch tiền điện tử, đặc biệt là những người mới tham gia, phải tuân thủ. 

Nếu bạn là người mới đầu tư hoặc giao dịch tiền điện tử, sau đây là một số lỗi phổ biến mà các nhà giao dịch mắc phải mà bạn nên tránh: 

• Giao dịch không có chiến lược và mục tiêu: Giao dịch mà không có kế hoạch rõ ràng có thể dẫn đến thua lỗ. Hãy xem xét mục tiêu lợi nhuận, mức độ chấp nhận rủi ro và thời gian đầu tư của bạn khi phát triển các chiến lược.
• Chỉ có kế hoạch ngắn hạn: Thị trường tiền điện tử rất biến động. Việc xem xét đầu tư dài hạn thường có lợi hơn.
• Đa dạng hóa quá mức: Đa dạng hóa quá mức có thể dẫn đến việc nắm giữ nhiều tài sản kém hiệu quả. Chỉ đa dạng hóa khi bạn hiểu các nguyên tắc cơ bản của các loại hình đầu tư khác nhau.
• Sử dụng sàn giao dịch tiền điện tử không uy tín: Các nhà giao dịch mới nên chọn một sàn giao dịch đáng tin cậy và an toàn. Các yếu tố tin cậy và bảo mật thường sẽ bị bỏ qua nên bạn cần lưu ý.
• Thiếu kiến ​​thức phân tích cơ bản và kỹ thuật: Giao dịch mà không hiểu các nguyên tắc cơ bản của thị trường có thể dẫn đến thua lỗ. Bạn nên tìm hiểu phân tích cơ bản và kỹ thuật của thị trường trước khi bắt đầu giao dịch.
• Đầu tư số tiền bạn không thể đủ khả năng để mất: Tiền điện tử có tính biến động cao và nguy cơ thua lỗ lớn đi kèm với lợi nhuận bất ngờ. Hãy nhận biết những rủi ro liên quan và lên kế hoạch cho trường hợp xấu nhất. 

Tóm lại, quản lý rủi ro thành thạo trong giao dịch tiền điện tử không phải là một lựa chọn; đó là một điều cần thiết và bắt buộc. Những biến động mạnh mẽ của thị trường tiền điện tử có thể mang lại lợi nhuận nhưng cũng có thể xóa sạch khoản đầu tư của bạn nếu không được quản lý đúng cách. Bạn có thể tự tin điều hướng lĩnh vực thú vị nhưng nguy hiểm này bằng cách đa dạng hóa, xác định quy mô vị thế của mình một cách hợp lý, đặt mức cắt lỗ và thường xuyên xem xét danh mục đầu tư. 

1. Rủi ro lớn nhất trong giao dịch tiền điện tử là gì?

Rủi ro lớn nhất trong giao dịch tiền điện tử là sự biến động cực độ của thị trường, có thể dẫn đến biến động giá đáng kể. 

2. Làm cách nào tôi có thể xác định mức độ chấp nhận rủi ro của mình khi giao dịch tiền điện tử?

Mức độ chấp nhận rủi ro phụ thuộc vào tình hình tài chính, mục tiêu đầu tư và khả năng phục hồi cảm xúc của bạn. Bạn cần phải đánh giá các yếu tố này trước khi giao dịch. 

Ví dụ: nếu bạn trẻ và không có ai phụ thuộc vào thu nhập của bạn, bạn có thể chấp nhận rủi ro lớn hơn. Trái lại, nếu bạn lớn tuổi hơn một chút và đã có gia đình, tổn thất của bạn có thể ảnh hưởng đến người khác, khiến bạn lo lắng hơn về hậu quả của những tổn thất có thể xảy ra. 

Ngoài ra, giả sử bạn đặt mục tiêu đạt được sự độc lập về tài chính trong 5 năm. Trong trường hợp đó, bạn có thể thực hiện cách tiếp cận tích cực hơn một người muốn nghỉ hưu sau 20 năm và chỉ kiếm thêm thu nhập bằng giao dịch. 

3. Có công cụ quản lý rủi ro nào dành cho người mới bắt đầu không?

Có các công cụ và ứng dụng quản lý rủi ro thân thiện với người dùng được thiết kế cho nhà giao dịch ở mọi cấp độ, kể cả người mới bắt đầu.

Tại KuCoin, chúng tôi cung cấp nhiều chỉ báo kỹ thuật khác nhau có thể giúp bạn xác định điểm vào và thoát thích hợp cũng như các loại lệnh khác nhau giúp bạn chốt lời và quản lý khoản lỗ của mình. 

4. Có thể áp dụng chiến lược quản lý rủi ro cho khoản đầu tư tiền điện tử dài hạn không?

Các nguyên tắc quản lý rủi ro có thể được áp dụng cho cả giao dịch ngắn hạn và đầu tư dài hạn để bảo vệ vốn của bạn.